CryptoУикенд #80: факты, тренды, аналитика

Проблемы у второго по величине стейблкоина USD Coin (USDC) вызвали серьезную обеспокоенность трейдеров. Минувшие выходные прошли под знаком панического бегства капитала из этого популярнейшего цифрового актива. Естественно, главным бенефициаром стала крупнейшая «стабильная монета» — Tether (USDT): именно она привлекла солидную часть средств инвесторов, сбрасывавших USDC.

Источник проблем — потерю привязки USDC к доллару — спровоцировали внезапные сложности у эмитента этого стейблкоина. Выяснилось, что компания Circle держала примерно $3,3 млрд на счетах рухнувшего в одночасье «главного банка Кремниевой долины» — Silicon Valley Bank. Впрочем, уже сегодня утром вопрос решился в пользу Circle: компания получит возможность перевести эту сумму в банк BNY Mellon.

В целом, арест активов финансового гиганта, занимавшего 16 место в рейтинге американских банков, и прекращение его работы не оказали существенного и долгосрочно негативного влияния на стоимость ведущих цифровых валют. Биткоин и эфир сегодня укрепились, торгуются выше $22 000 и $1 600, а также продолжают прибавлять. Что дальше?

Цепная крипто-реакция

В пятницу американские регуляторы прекратили работу Silicon Valley Bank и наложили арест на его активы. Фондовый рынок болезненно воспринял крах «главного банка Кремниевой долины», а Илон Маск даже заявил о готовности выкупить SVB и сделать из него цифровую экосистему.

Эмитент USDC — Circle — сообщил, что хранил на счетах SVB $3,3 млрд. Пресс-служба компании подчеркнула — USDC полностью обеспечен наличными и облигациями США на $42,1 млрд, а Circle не имеет отношения к банку. Заявление спровоцировало всплеск активности трейдеров и перевод части их капиталов в Tether.

Волатильность USDC обострилась, и он потерял привязку к доллару, рухнув до исторического минимума — до $0,85. Но известие о том, что Circle получит доступ к проблемным счетам и переведет средства в BNY Mellon изменило ситуацию, и уже 13 марта курс USDC вырос до $0,9911.

Когда спокойствие приносит прибыль

Несмотря на временную отвязку USDC от доллара США, многие трейдеры сохранили спокойствие и… сделали ставку на быстрое восстановление позиций стейблкоина.

В ходе азиатской сессии курс USDC превысил $0,90. На замену тем, кто вышел из этого цифрового актива, пришли поклонники закупок на низах. Прибыль инвесторов, поставивших на восстановление, возросла. Ставки финансирования на ByBit подскочили до 0,3% еще утром в субботу: прибыль инвесторов составила 0,3%, а потери понесли игроки, ставившие на снижение USDC. За сутки сумма сделок с USDC-фьючерсами превысила $4 млн.

Пострадал и рынок DeFi: монета DAI откатилась до рекордного минимума на уровне $0,88 центов, но затем восстановилась.

Вывод очевиден — перераспределение капитала вызвано крахом Silicon Valley Bank, а спокойствие оказалось прибыльной стратегией.

А киты искали «где глубже»

На фоне краха Silicon Valley Bank крупные инвесторы оказались под жестким прессингом.

По оценкам Huobi Global, суммарные потери китов превысили $1 млрд. Многие гиганты пересмотрели стратегию и сократили расходы.

Один из китов — основатель Tron Джастин Сан — вывел до 82 млн USDC из протокола DeFi AAVE v2 и перераспределил средства в DAI. Во время турбулентности 82 млн USDC обрушились до $75,26 млн.

На волне хайпа резко выросли торги стейблкоинами в DeFi-протоколе Curve Finance — до $3,77 млрд.

По данным Santiment, киты и «средний класс» массово выводили средства из USDC, опасаясь, что стейблкоин упадет еще ниже. В итоге капитализация USDC просела более чем на 8%. А вот USDT смог вырасти на 1,2% — до $72,7 млрд.

Киты в первые часы после потери привязки USDC к доллару начали переходить в DAI. В результате этой активности его предложение достигло $5,4 млрд.

Источники: Santiment, Bloomberg, CoinMarketCap, CoinGlaass, CoinTelegraph, CoinDesk