CryptoУикенд #43: факты, тренды, аналитика

Опубликованные в минувшую пятницу данные о росте потребительской инфляции в США нанесли сокрушительный удар — как по фондовому, так и по криптовалютному рынкам. 

Доллар вновь укрепляется на фоне массового выхода трейдеров из рисковых активов. В понедельник, 13 июня, американская валюта прибавляет: в ходе азиатской сессии индекс «вечнозеленого» укрепился до 104,91 пункта. 

Фондовые индикаторы, напротив, слабеют. Поэтому новое погружение биткоина, зафиксированное сегодня утром, не стало сюрпризом для наблюдателей. 

Альткоины тоже несут потери, и как отметил Пол Верадиттакит из Pantera Capital, мы уверенными шагами вступаем в крипто-зиму, причем она вполне может затянуться.

Инфляция — главный враг технологического сектора и крипты?

Представленные в пятницу обновленные данные по ИПЦ США разрушили надежды экспертов, уверявших, что потребительские цены уже достигли пика и солидного скачка ожидать не приходится. Первым делом посыпались технологические акции, зато доходность казначейских облигаций выросла до максимума с 2008 года.

Уже несколько дней биткоин и остальные цифровые валюты держатся в красной зоне. Откат продолжается и сегодня. Теперь трудно определить, где BTC найдет новую точку опоры. 

Скорее всего, следует ориентироваться на данные по инфляции, политику ФРС и состояние фондового рынка в ближайшие недели.

Азиатские торги 13 июня стартовали падением индексов деловой активности. Японский Nikkei 225 и гонконгский Hang Seng потеряли около 3%. 

Зато доллар растет. 

Напомним, между биткоином и «вечнозеленым» наблюдается обратная корреляция, поэтому можно использовать этот фактор, как ориентир при формировании тактики поведения на рынке.

Самое время покупать?

Пока паникеры продают, долгосрочные инвесторы активно скупают монеты. По данным Glassnode, количество адресов с балансом от 1 BTC в минувший уикенд достигло исторического максимума — 851 921.

Ходлеров не пугает падение биткоина. Напротив, они ценят периоды, когда спекулянты и панические настроенные трейдеры избавляются от актива и несут большие потери. Курс BTC утром 13 июня упал до $25 689. За сутки капитализация биткоина сократилась на 6% до $489,273 млрд. 

Эфир подешевел до $1 352. XRP, Cardano и Solana упали до $0,33, $0,473 и $28,34. Капитализация рынка сократилась до $1,035 млрд. 

На этой неделе состоится заседание Федеральной резервной системы. Ждем его решений и оцениваем реакцию фондового рынка. 

Криптовалюты, скорее всего, сохранят зависимость от IT-сектора. 

Ожидаемой стала массированная ликвидация позиций на фьючерсном рынке. За 24 часа биржи аннулировали контракты суммарно на $503,02 млн (по данным CoinGlass). 

Главными лузерами стали BTC и ETH-трейдеры. Ликвидация их позиций составила $205,82 млн и $154,78 млн.

Рынок DeFi потерял львиную долю капитала

Индустрия децентрализованного финансирования не осталась в стороне от турбулентности, вернувшейся в криптосферу. Стоимость средств, заблокированных в этой экосистеме, рухнула до $90,56 млрд.

Выход капитала из DeFi-протоколов наблюдался с начала мая — после резонанского скандала с участием стейблкоина UST. В конце апреля капитализация DeFi превышала $214,17 млрд (по данным DeFiLlama). 

Главными пострадавшими в ТОП -10 за семь дней следует признать протоколы Lido и Convex Finance — их  капиталы сократились на 27,5% и 21,65%. Стоимость средств, заблокированных в трех крупнейших экосистемах DeFi — MakerDAO, Curve и AAVE — упала до $8,26 млрд (-15,43%), $7,03 млрд (-21,38%) и $6,75 млрд (-21,43%). 

Но пока одни теряют капитал, другие привлекают его. За 24 часа стоимость средств в Arrakis Finance и Frax (FXS) увеличилась до $1,12 млрд (+10,76%) и $1,34 млрд (+2,15%). 

Скорее всего, мы наблюдаем перераспределение капитала. Инвесторы хеджируют риски и распыляют средства по разным проектам, отказываясь выводить их полностью с рынка DeFi.

Что день грядущий нам готовит?

Инвестиционный директор Arca Джефф Дорман считает, что главной экономической новостью минувшей недели стала информация об ускорении темпов инфляции в США. Ее скачок доказал — у ФРС пока нет инструментов обуздания потребительских цен.

Регулятор может лишь снова повысить процентные ставки и ослабить деловую активность. А жесткий монетарный курс ведет к падению акций и укреплению доллара. Фондовому рынку становится труднее и труднее, что, естественно, ощутит и криптосфера, подчеркнул эксперт. 

По оценкам экспертов, биткоин нащупает дно где-то в районе $22 000. Звучат прогнозы и о том, что фундаментальным значением может стать $19 511.

Тем временем, криптокомпании ускоренно корректируют кадровую политику. Gemini Trust сократила персонал на 10%, а Coinbase приостановила наем новых сотрудников. Крипто-зима заставляет концентрировать внимание на прибыльных направлениях бизнеса.

Но так действуют не все. Binance, напротив, публикует новые вакансии и готова принять специалистов по разработке, продвижению продуктов и созданию контента.

Источники: Bloomberg, Glassnode, CoinMarketCap, CoinGlass, DeFiLlama, TradingView, Ethereum World News