CryptoУикенд #151: факты, тренды, аналитика

Третий квартал 2024 года для криптовалютного рынка складывался по сценарию медвежьего периода. Но четвертый квартал вполне может стать более продуктивным этапом — как для отдельных цифровых валют, так и для всей блокчейн-индустрии.

Какие монеты пойдут в рост под конец года? По оценке Grayscale Research, помимо ведущих криптовалют в октябре-декабре хорошую доходность инвесторам могут обеспечить виртуальные активы, тесно связанные с проектами в сфере искусственного интеллекта (AI), мемкоины, а также токенизированные активы реального мира (RWA).

Любопытно, что Ethereum сохранит статус ведущего блокчейна, несмотря на проблемы, с которыми сталкивается в последнее время.

Естественно, выборы в США окажут значительное влияние на поведение инвесторов, ожидающих смягчения финансовой политики. В первую очередь, это относится к участникам рынка, предпочитающим тестировать рисковые инструменты, к которым и относится крипта.

Новые «блюда» для инвесторов

На крипторынке наметились качественные изменения. По оценке Grayscale Research, инвесторы активно тестируют потенциал биткоина, крупнейших альтов, мемкоинов и AI-токенов (наиболее перспективной из «умных монет» выглядит TAO).

Среди мемкоинов особо выделяются PEPE, Floki, BONK и WIF.

Растет инвестиционная привлекательность платформ токенизации традиционных активов, в том числе ONDO, OM и GFI.

В 2024 году биткоин и многие альткоины обошли по доходности большинство традиционных инструментов. Триггером для притока институционального капитала стал запуск крипто-ETF на BTC и эфир.

Благоприятный макроэкономический фон и снижение ставки ФРС тоже способствовали улучшению настроений трейдеров. Аппетит к риску значительно усилился к концу III квартала, а IV квартал обещает стать самым агрессивным в уходящем году.

Внутривидовая борьба в разгаре

Эфир в 2024 году прибавил 13%, но уступил по доходности биткоину, хотя экосистема Ethereum доминирует в блокчейн-мире. В Grayscale уверены — ETH сохранит лидирующие позиции и останется главной площадкой для смарт-контрактов.

Но в спину дышат молодые и амбициозные проекты. Максимум агрессии проявляют Solana, TON, Tron и Near, подкупающие разработчиков и инвесторов лояльными транзакционными комиссиями и высокими пропускные возможности.

Ethereum начинает уступать «молодежи», но лидирует по количеству смарт-контрактов, числу разработчиков, доходу от транзакционных сборов и объему TVL.

По адресной активности Ethereum уступил Solana, хотя в Grayscale сомневаются, что в он скоро лишится первого места в рейтинге блокчейнов.

Это самая децентрализованная и безопасная сеть, а ее мощности поддерживаются глобальной инфраструктурой. ETH остается самой привлекательной площадкой для проектов, а спрос на эфир будет расти.

Шестерка лучших

Базовые блокчейны уровня Ethereum поддерживаются развивающейся инфраструктурой в лице сетей первого и второго уровней (L1 и 2).

В Grayscale составили перечень самых перспективных из них, учитывая ряд критериев — темпы роста сети и ее интеграции в глобальную инфраструктуру, факторы долгосрочного расширении экосистемы, фундаментальные показатели (производительность, безопасность, комиссии и т.д.), скорость эмиссии токенов и потенциальные риски.

В рейтинг вошли 20 блокчейнов, но Grayscale особо выделяет 6 из них.

В ТОП-3 ворвались Sui, Bittensor и Optimism, а лидером по производительности назван Sui.

По пятам Bittensor и Optimism следует Hellium. Эта экосистема подключена к Solana и используется дл оцифровки физической инфраструктуры.

ТОП-6 замыкают Celo и UMA. Первый используется для создания децентрализованной сети для мобильных устройств, а второй обеспечивает доступ к популярной платформе Polymarket.

AI-проекты: магнит для инвестора

Grayscale выделяет блокчейн-проекты на базе искусственного интеллекта в отдельную группу. Сегодня эти экосистемы получают мощный допинг в виде инвестиций.

Их щедро финансируют розничные игроки и институционалы, высоко оценивающие потенциал AI-индустрии, пишут исследователи.

Самой привлекательной остается экосистема Bittensor — своеобразный мост между крипторынком и AI-сектором. Bittensor участвует в создании глобальной децентрализованной платформы для разработчиков, использующих технологию AI.

По прогнозу аналитиков, в IV квартале цифровые активы AI-экосистем могут показать хорошую доходность, если фондовые ранки будут расти.

В рейтинг лучших AI-токенов также вошли активы экосистем Render, Mantle, ThorChain, Pendle, Illuvium и Raydium.

Как только шумиха вокруг выборов в США уляжется, инвесторы переключатся на IT-сектор, а AI-токены получат свою долю пирога.

Источники: Grayscale Research, CoinMarketCap, Santiment